FX.co ★ Ежедневная аналитика Форекс. EURUSD
Если вы пришли в финансовый трейдинг за успехом, то вам просто необходима качественная аналитическая информация. К сожалению, как показывает практика, не каждый трейдер может самостоятельно проанализировать ситуацию на финансовом рынке. В рубрике «Форекс-аналитика» представлены статьи экспертов, занимающихся исследованиями разнообразных событий в финансовом мире и имеющих многолетний опыт торговли на Forex. Здесь регулярно публикуются ежедневные аналитические обзоры и прогнозы, чтобы вы торговали не вслепую, а имели перед собой значительный пласт информации.
Александр Днепровский
Максим Магдалинин
Станислав Полянский
Алексей Алмазов
Олег Хмелевской
Юрий Зайцев
Григорий Соколов
Сергей Беляев
Надежда Жижко
Сергей Митюков
Вячеслав Огнев
Владислав Тюхменев
Александр Бабенко
Александр Давыдов
Павел Власов
Виктор Василевский
Ирина Манзенко
Фёдор Павлов
Екатерина Смирнова
Лариса Колесникова
Светлана Доронина
Анна Зотова
Игорь Белозеров
Виктор Исаков
Татьяна Стрелкова
Роман Агафонов
Владимир Иванов
Михаил Макаров
Александр Елесин
Илья Жаров
Евгений Катаев
Дарья Кочеткова
Александр Ефимов
Анастасия Кравцова
Александр Кулешов
Олег Стольный
Юрий Толин
Нина Кромченко
Светлана Радченко
Георгий Кесов
Ирина Янина
Егор Данилов
Алена Иванницкая
Роман Онегин
Виталий Колесников
Екатерина Киселева
Максим Петров
Артем Петренко
Ирина Максимова
Наталья Андреева
Татьяна Кравченко
Мария Шаблон
Оксана Сарушева
Иван Александров
Глеб Франк
Андрей Шевченко
Евгений Климов
Игорь Ковалев
Фундаментальный анализ
Фрактальный анализ
Волновой анализ
Технический анализ
Фондовые рынки
Свечной анализ
Индикатор Ишимоку
Горящий прогноз
Торговый план
Криптовалюты
Аналитические новости
Линия тренда
Bitcoin Cash
Crypto industry news
Satoshi Nakamoto
Smart contract
American markets
Asian markets
European markets
Russian markets
COT (Вовлеченность трейдеров)
Для начинающих
Сортировать:
по времени публикации
по времени публикации
по популярности
Сбросить все
EUR/USD: план на американскую сессию 19 сентября (разбор утренних сделок). Евро продолжил коррекцию
В своем утреннем прогнозе я обращал внимание на уровень 1.0695 и рекомендовал от него принимать решения по входу в рынок. Давайте посмотрим на 5-минутный график и разберемся.
Актуально до 2023-09-20
2023-09-19T11:21:06
Евро получил правильную дозу
Мировая экономика продолжит замедляться, но центробанкам не стоит торопиться со снижением ставок. К такому мнению пришла ОЭСР, заявив, что темпы роста глобального ВВП снизятся с 3% в 2023 до 2,7%.
Актуально до 2023-09-21
2023-09-19T10:59:38
Доллар перед заседанием ФРС храбрится, но от тревог ему не скрыться
Американская валюта стремится сохранить хрупкое равновесие в паре EUR/USD, но не всегда успешно. Гринбек по-прежнему готов лидировать и прилагает для этого все усилия, но иногда уступает евро. При этом «европеец».
Актуально до 2023-09-22
2023-09-19T09:31:26
EUR/USD. 19 сентября. Цикл ужесточения завершен, всем спасибо
Добрый день, уважаемые трейдеры! Пара EUR/USD продолжала в понедельник процесс роста после отбоя от уровня коррекции 100,0% – 1,0637 в направлении уровня 1,0697. К этому уровню цена и вышла сегодня.
Актуально до 2023-09-20
2023-09-19T09:12:54
EUR/USD и GBP/USD 19 сентября – технический анализ ситуации
EUR/USD Старшие таймфреймы Рынок сейчас находится в очередной стадии коррекционного торможения. Вчера игроки на повышение протестировали сопротивление дневного краткосрочного тренда (1,0700). Район 1,0700 – 1,0722, где объединили свои усилия дневной.
Актуально до 2023-09-20
2023-09-19T08:55:21
Учимся и анализируем, торговый план для начинающих трейдеров EUR/USD и GBP/USD 19.09.23
Понедельник, как обычно, сопровождался пустым макроэкономическим календарем. Публикация важных статистических данных в Евросоюзе, Великобритании и Соединенных Штатах не производилась. Евро по отношению к доллару США немного укрепился в ходе ценового.
Актуально до 2023-09-20
2023-09-19T08:06:21
EUR/USD: ожидается снижение до уровня поддержки. Прогноз на 19 сентября 2023
На 4-часовом графике пара EUR/USD развивает медвежий тренд. Цена находится ниже медвежьего облака Ишимоку. Ожидается, что пара снизится от 1-го уровня сопротивления 1,0692 до 1-го уровня поддержки 1,0633. Второй уровень.
Актуально до 2023-09-20
2023-09-19T07:55:41
Старт заседания ФРС, публикация данных по инфляции в еврозоне. Отреагируют ли рынки на это событие? (есть вероятность роста пары EUR/USD и снижения USD/CAD)
Как мы и предполагали, в ожидании старта заседания ФРС по денежно-кредитной политике активность на рынке акций в Америке, а также валютном рынке Форекс заметно упала. По-прежнему центральным вопросом для участников.
Актуально до 2023-09-21
2023-09-19T07:35:50
Как высоко и как долго? Два вопроса к ФРС США
Рынки замерли в ожидании кульминационного события этой недели – заседания Федрезерва по вопросам ДКП. Уже завтра американский Центробанк должен дать ответ на два самых животрепещущих вопроса: достигли ли процентные ставки.
Актуально до 2023-09-21
2023-09-19T07:32:35
Давление на европейскую валюту никуда не ушло
Евро немного восстановил свои позиции по отношению к американскому доллару, однако вчерашние заявления европейских политиков были очень схожи с теми, которые сделала в прошлый четверг президент Европейского центрального банка Кристин.
Актуально до 2023-09-20
2023-09-19T07:23:37
FX.co 2009-2023. Все права защищены.
Форекс-портал предупреждает: вся информация, размещенная на сайте, предоставляется бесплатно. Администрация и владельцы веб-ресурса не несут никакой ответственности за достоверность информации и любой ущерб, прямо или косвенно связанный с размещенными на страницах материалами. Следует помнить, что торговля на Форексе – это высокорискованный процесс. Прежде чем начать работать на рынке, необходимо учесть убыток, который вы можете понести в результате онлайн-трейдинга. Все цены на акции, индексы, валюты и фьючерсы, представленные на официальном сайте Портала, могут быть выведены не в реальном времени. Не забывайте об этом в процессе торговли. Если у вас есть средства для торговли на Форексе, вы взвесили все за и против и решили зарабатывать на валютном рынке, на портале вы найдете много полезной информации, среди которой есть графики, котировки, торговые сигналы, обучающие материалы. Изучайте информацию на FX.co, и ваш трейдинг будет более эффективным.
Торговые сигналы и прогноз курса EUR/USD
Торговые сигналы онлайн с текущими результатами и итогами в реальном времени на финансовых рынках от профессиональных трейдеров
Блоги
Зона отката EUR/USD в преддверии данных по CPI США и решения ЕЦБ
EUR/USD с трудом восстанавливается от минимумов прошлой недели в преддверии выхода индекса потребительских цен в США!В преддверии выхода индекса потребительских цен США и решения ЕЦБ по монетарной политике мы считаем, что EUR/USD может представлять собой потенциальную торговую возможность.Наблюдаете ли вы то же самое, что и мы, на 1-часовом временном интервале?EUR/USD: 1-часовой графикЕсли вы следите за EUR/USD, то знаете, что пара находится в нисходящем тренде с середины июля после того, как пара получила отказ в области 1.1250.Сейчас пара EUR/USD торгуется ближе к отметке 1.0740 после того, как нашла поддержку на психологической отметке 1.0700.Может ли пара EUR/USD еще продлить свой нисходящий тренд?Согласно руководству по выходу отчета по индексу потребительских цен в США, ожидается, что потребительская инфляция в августе вновь повысится.Если давление на потребительские цены останется неизменно высоким, то у ФРС появится больше уверенности в очередном повышении ставки и/или длительном сохранении процентной ставки.Это может вызвать давление покупателей на доллар США и привести пару EUR/USD к новым месячным минимумам.Тем временем рынки не определились с решением ЕЦБ на этой неделе. В настоящий момент они разделены между «ястребиным удержанием» и «ястребиным повышением». Однако евро почти не получает «бычьей» поддержки от «ястребиных» ожиданий, отчасти потому, что у ЕЦБ заканчиваются возможности, поскольку маркеры деловой активности показывают замедление роста.На данный момент мы ожидаем, что пара EUR/USD, возможно, продолжит свое падение. Область 1,0775 — 1,0800 является хорошим местом для наблюдения, поскольку она находится вблизи уровня R1 точки разворота 1-часового графика, 38,2% коррекции по Фибоначчи отката на прошлой неделе, а также является устоявшейся поддержкой с прошлой недели.Отклонение от этой области может привести к тому, что в ближайшие торговые сессии EUR/USD вернется к минимумам 1.700, а то и к новым сентябрьским минимумам.Мы также не исключаем разворота пары EUR/USD вниз с текущих уровней. Если пара найдет сопротивление на 200-дневной скользящей средней графика, то мы можем рассмотреть возможность установки стоп-лоссов чуть выше уровня 1,0800, на который мы смотрим.Как бы вы ни решили торговать по этой схеме, обязательно используйте стоп-лосс и управляйте своими рисками в зависимости от того, что вы увидите на рынках в ближайшие торговые .
EUR/USD колеблется в преддверии выхода ключевых данных по инфляции в США
EUR/USD Технический анализ форексВ первые часы европейских торгов в среду пара EUR/USD сталкивается с трудностями в использовании достигнутых результатов, зависнув чуть ниже отметки 1.0700. Финансовое сообщество проявляет осторожность в ожидании важнейшей статистики по инфляции в США, которая будет опубликована позднее в североамериканском таймфрейме. На данный момент пара находится на отметке около 1,0745, что свидетельствует о незначительном снижении на 0,07% за день.Согласно сообщению агентства Reuters, Европейский центральный банк (ЕЦБ) ожидает, что инфляция в Еврозоне будет оставаться выше 3% в течение следующего года. Этот прогноз подкрепляет доводы в пользу скорого и последовательного повышения процентной ставки в этот четверг. Мнения рынка относительно решения ЕЦБ по процентной ставке расходятся. Почти 40% инвестиционного сообщества прогнозируют повышение процентной ставки на заседании в четверг. Если эти непроверенные данные ЕЦБ подтвердятся, то мы можем стать свидетелями того, что ЕЦБ даст добро на очередное повышение ставки на этой неделе. Такой шаг может укрепить позиции евро по отношению к доллару США, что создаст проблемы для траектории движения пары EUR/USD.На американском фронте потенциальный рост пары EUR/USD может быть ограничен, поскольку трейдеры предпочитают занимать более сдержанную позицию в ожидании выхода данных по индексу потребительских цен (CPI) в США. Ожидается, что годовой показатель вырастет с 3,2% до 3,6%, а центральный показатель, вероятно, снизится с 4,7% до 4,4%. Эти данные могут вызвать колебания валютной пары и пересмотреть ожидания относительно фискальной стратегии ФРС.Более того, информация об устойчивом повышении процентных ставок в США может стать благоприятным фактором для доллара.Консенсус рынка склоняется к тому, что ФРС сохранит в сентябре текущий диапазон процентных ставок в пределах 5,25%-5,50%, вероятность чего оценивается в 93%. В то же время, согласно данным CME Fedwatch Tool, вероятность повышения процентной ставки в ноябре составляет 40,8%.Позже в течение дня в центре внимания окажутся данные: показатели промышленного производства в еврозоне и индекс потребительских цен в США за август. В четверг в центре внимания окажется денежно-кредитная политика ЕЦБ и данные по розничным продажам в США. Эти события способны предложить тандему EUR/USD более определенный .
Прогноз курса форекс пар GBP/USD и EUR/USD на 12 сентября
Пара GBP/USD борется вокруг отметки 1,25, несмотря на рекордный рост заработной платыПосле выхода данных по занятости в Великобритании пара GBPUSD практически удерживается выше отметки 1,25, поскольку уровень безработицы увеличился, а рост заработной платы достиг очередного рекордного уровня.Уровень безработицы в Великобритании вырос до 4,3%, что соответствует ожиданиям, и увеличился с 4,2%. Однако рост заработной платы, включая бонусы, за три месяца июля вырос до 8,5% по сравнению с 8,2% за три месяца июня. Рост заработной платы без учета бонусов также оказался выше и составил 7,8%. Данные показывают, что заработная плата продолжает расти рекордными темпами, что в сочетании со снижением инфляции означает, что реальная заработная плата людей опережает инфляцию, обеспечивая им большую покупательную способность. Это станет еще более очевидным, если на следующей неделе данные по инфляции покажут дальнейшее снижение потребительских цен ниже 7%. Если для домохозяйств это хорошая новость, то для Банка Англии, продолжающего борьбу с инфляцией, это не очень хорошая новость.Горячий рынок труда Великобритании ставит центральный банк в затруднительное положение в преддверии решения по процентной ставке на следующей неделе. Усиление инфляционного давления на экономику заставляет Банк Англии продолжать повышать процентные ставки.Прошедшей ночью член Комитета по денежно-кредитной политике Банка Англии Кэтрин Манн, известный «ястреб», дала понять, что, скорее всего, поддержит очередное повышение процентной ставки, и призвала чиновников «сделать ставку на ужесточение, чтобы предотвратить дальнейшую кристаллизацию устойчивой инфляции».Вместо того чтобы расти на перспективах очередного повышения ставки, фунт стерлингов борется с возможностью того, что еще одно повышение ставки нанесет дополнительный ущерб экономике во второй половине года.В то же время доллар США растет, отыгрывая часть вчерашних потерь, поскольку инвесторы ожидают выхода данных по инфляции в среду. Ожидается, что данные покажут, что инфляция в августе снова выросла. Однако базовая инфляция еще больше снизилась.Прогноз по GBPUSD — технический анализПара GBP/USD торгуется ниже своей многонедельной линии тренда. Цена держится около отметки 1,25; прорыв ниже 1,25 приведет к пробитию 200 sma на уровне 1,2430, после чего в игру вступит 1,23, майский минимум.Если поддержка 1,25 устоит, покупатели могут рассчитывать на рост выше вчерашнего максимума 1,2550 на пути к максимуму прошлой недели 1,2640.EUR/USD падает к отметке 1.07 в преддверии выхода данных по экономическим настроениям в Германии от ZEWПара EUR/USD отступает от достигнутого вчера недельного максимума на фоне восстановления доллара США и в преддверии выхода данных по экономическим настроениям в Германии от ZEW, которые, как ожидается, покажут ухудшение до -75 в сентябре с -71.3.Эти данные появились после того, как на прошлой неделе разочаровали данные по промышленному производству и деловой активности в Германии, нарисовав более мрачные перспективы для крупнейшей экономики еврозоны и затяжной экономический спад во второй половине года.Данные выходят в преддверии заседания ЕЦБ в четверг, на котором политикам предстоит решить, стоит ли в последний раз повышать процентные ставки. Решение находится на острие ножа, поскольку ЕЦБ, похоже, приближается к пику ужесточения своей политики.Учитывая широко распространенные признаки экономического спада, инвесторы сомневаются в том, что центральный банк сможет повысить ставки в десятый раз. Вероятность того, что ЕЦБ повысит ставку по депозитам на 25 базисных пунктов до 4%, оценивается рынком примерно в 35%.Вчера Европейская комиссия пересмотрела в сторону понижения прогноз ВВП на текущий год до 0,8% с 1,1%, на 2024 год — до 1,3% с 1,6%.Доллар США отыгрывает вчерашние потери в ожидании данных по инфляции в среду. Сегодня в США не ожидается выхода важных экономических данных.Прогноз по EUR/USD — технический анализEUR/USD падает с 1,0770, максимума вчерашнего дня, и возвращается к 1,0685, минимуму сентября. 20 sma пересекается ниже 200 sma, что является медвежьим признаком, а RSI поддерживает дальнейшее снижение, оставаясь выше зоны перепроданности. Продавцам необходимо преодолеть отметку 1.0685, чтобы продлить падение в направлении 1.0635, майского минимума.Если покупатели отвоюют 1,0770, то следующим уровнем сопротивления может стать отметка 1,08 — максимум прошлой .
EUR/USD на фоне ожиданий ЕЦБ и технических индикаторов
EUR/USD Технический анализПара EUR/USD сталкивается с препятствиями в сохранении своих недавних достижений, имея небольшой отрицательный крен, поскольку колеблется вокруг отметки 1.0740, тесно связанной со значимым порогом 1.0750.В то время как ослабление доллара США (USD) придало некоторую динамику, рыночный консенсус склоняется к тому, что Европейский центральный банк (ЕЦБ) сохранит «голубиный» настрой и сохранит статус-кво по процентным ставкам на предстоящем в четверг обсуждении политики. Однако следует отметить, что любые непредвиденные заявления или решения со стороны ЕЦБ могут привнести волатильность, отбрасывая тени непредсказуемости на траекторию движения пары EUR/USD.С технической точки зрения расхождение скользящих средних (MACD) свидетельствует о сдержанном импульсе, находясь ниже медианы, хотя и вблизи сигнальной линии. Ближайшие уровни для пары находятся в районе отметки 1,0700, за которой следует уровень предыдущей недели — 1,0685. Снижение ниже этой отметки может побудить трейдеров к тестированию воды в районе июньской впадины 1,0661, а затем и ориентира 1,0650.С другой стороны, пара сталкивается с грозным потолком в виде девятидневной экспоненциальной скользящей средней (EMA) на уровне 1,0756, за которым следует важный барьер 1,0800. Решительный прорыв этого барьера может открыть путь к более выраженному подъему с целью в районе 21-дневной EMA на уровне 1,0811, пересекающейся с 23,6% коррекцией Фибоначчи, расположенной на уровне 1,0826.Краткосрочные прогнозы по EUR/USD остаются «медвежьими», что подтверждается 14-дневным индексом относительной силы (RSI), находящимся к югу от отметки 50, что свидетельствует о вероятном сохранении нисходящего .
Статьи о финансовых рынках
European bond yields are rising. How does this threaten the EU economy?
In January of this year, the yield of 10-year German bonds for the first time since May 2019 came out of the negative zone and broke the mark of 0% per annum. Moreover, the growth continued, today the yield approached 0.9%.Negative profitability — does this really happen?Quite. And the reason for everything is the reduction of the key rate — one of the ways to stimulate economic growth. When loans become cheaper, companies actively take money for their development. As a result, their growth occurs. Therefore, in the last few decades, the central banks of developed countries have sought to lower the key rate. And they actively worked in this direction until they reached 0% per annum.Is that it, a dead end? Or is it possible to stimulate growth further? After all, the cheapness of money does not always contribute to the growth of lending and investment. Banks, funds and ordinary people can simply save money «under the pillow». In this case, there is money in the economy, the rate is minimal, but the money does not work. We need to force them.»What if we make money storage paid?» — that’s what the central banks thought and introduced negative deposit rates. As a result, now the ECB deposit rate is -0.5%Well, in such a system, why not appear government bonds with a zero coupon? There is a demand for them, but at auctions they are placed at a price above par — which means that the yield on them turns out to be negative.By the way, this approach was first invented by countries facing the problems of deflation and lack of growth. The pioneer was Sweden, which introduced negative deposit rates in 2009. Then her example was followed by Japan, Switzerland, Germany, and the United Kingdom.And for the state, such a monetary policy is also a way to reduce debt.Who buys «anti-bonds»Surprisingly, the demand for them is stable. Who needs them?Those who should. These are banks, pension funds, insurance companies. After all, banks are forced to keep their reserves in accounts with the Central Bank, and funds and insurance companies must keep part of the portfolio in reliable instruments. And if banks can still shift the costs to their customers in the form of additional account maintenance fees, then pension funds and their clients suffer from such a policy.Sometimes it is cheaper to «park» your money in bonds with negative yields than to pay fees for servicing a deposit in a bank.In general, such bonds are not designed to hold them to maturity. For conservative investors, they are an analogue of money. For speculators — the opportunity to buy cheaper and sell more expensive.Bonds with negative yields are also bought by players counting on the strengthening of the currency in which the bonds are denominated.The main buyer is the Central BankIn the context of the policy of quantitative easing, that is, buying assets from banks, the main buyer of government bonds are central banks.The ECB’s statement on the continuation of asset purchases makes German bonds, as the main economy of the Eurozone, attractive. After all, if the price stimulated by the ECB continues to rise and the yield falls, then you can make money on it. While in the opposite situation, with the reduction of the quantitative easing program, without the support of the ECB, the price will begin to fall, and the yield will grow.Why is the yield on German 10-year bonds getting higher?Investors’ expectations related to ECB policy. He plans to wind down the asset purchase program in the third quarter of this year, and then proceed to raise the rate.The growth in the yields of American 10-year treasuries, which approached 3%. In terms of the yield/reliability ratio, treasuries are clearly ahead of German bonds.What can the rise in German bond yields lead to?Change in the exchange rate. The flow of funds overseas will strengthen the dollar and weaken the euro. Although much here will depend on the strategies of monetary tightening of the two regulators — the Fed and the ECB.German bonds are an important indicator of the European debt market. An increase in bond yields leads to an increase in the cost of borrowing for all other eurozone countries. The situation could greatly harm weaker EU economies such as Greece and Italy. Against the background of high inflation, these countries may face problems in selling their bonds and, as a result, in servicing their debt. As a result, there is a risk of a repeat of the scenario of the 2010-2013 Eurozone debt .
Смешанный день, так как cезон заработков продолжается
Это превратилось в смешанную сессию по всей Европе, когда индексы сначала отказались от прежнего роста, а затем снова изменили курс, чтобы потоптаться на месте, когда мы приближаемся к открытию на Уолл-стрит.Казалось, что мы могли бы отправиться на вторую позитивную сессию подряд, когда сегодня утром в Европе начались события, к чему нас до сих пор не очень-то относились в этом году. Но прошло совсем немного времени, прежде чем мы снова оказались в минусе; еще один признак беспокойства на рынках прямо сейчас, от которого трудно избавиться. Возможно, надежда еще есть, но, учитывая то, что мы видели, это не будет поводом для оптимизма.Падение Nasdaq на территорию коррекции не поможет поднять настроение, и это снова станет более пессимистичным, если оно опустится ниже 200-дневной простой скользящей средней впервые с апреля 2020 года, когда началось невероятное технологическое ралли. Кроме того, впервые с середины октября он опустится ниже 15 000 долларов. Не очень хороший сигнал для рынков как раз в тот момент, когда Netflix начинает сезон заработка для крупных технологий.Оборотной стороной этого является то, что заработок может быть тем, что поможет технологиям снова обрести какую-то форму. Несомненно, к этим уровням будет проявлен некоторый интерес, и мы уже видим, что фьючерсы в преддверии открытия поднимутся более чем на полпроцента. Сильный отчет от Netflix может привести к тому, что покупатели снова хлынут сюда.Однако ключевой вопрос, волнующий инвесторов, будет заключаться в том, остался ли технический разгром уже позади после падения на 10%. Это будет зависеть не только от нескольких отчетов о звездных доходах. Ключевым моментом будет то, увидим ли мы паузу в ожиданиях рыночных процентных ставок после нескольких недель агрессивного повышения цен и сокращения баланса.Несмотря на то, что в этом году прозвучали призывы к более чем четырем повышениям, даже к увеличению ставки ФРС на 50 базисных пунктов в марте впервые за более чем 20 лет, будет ли это оценено так рано? Или мы могли бы увидеть период облегчения, который мог бы принести пользу фондовым рынкам, если сезон доходов изменится к лучшему? Скоро мы увидим, как крупные технологии будут доминировать на следующей неделе в календаре доходов.ЕЦБ остается в переходном лагереКристин Лагард выступила в четверг с решительной защитой реакции ЕЦБ на более высокую инфляцию, предупредив, что рынкам не следует ожидать аналогичного подхода со стороны ФРС, поскольку ситуация этого не оправдывает. Лагард указала на более низкую инфляцию, которая была подтверждена сегодня на уровне 5% в декабре, и более слабое восстановление. Хотя это может быть правдой, рынки оценивают возможность аналогичного разворота, который мы наблюдали в США и Великобритании, с ожидаемым увеличением на 10 базисных пунктов в октябре.Как и следовало ожидать, в протоколе были отражены комментарии Лагард, но это вряд ли изменит мнение инвесторов. Центральные банки неоднократно отступали от ожиданий рынка в течение последних шести месяцев, прежде чем в конечном итоге согласились с ними. В связи с тем, что в среду 10-летний немецкий показатель впервые с середины 2019 года вышел на положительную территорию, похоже, что может разворачиваться знакомая картина.Новый год, новый ЦБТР?ЦБТР (Центральный банк Турции), похоже, открывает новую страницу в 2022 году, сопротивляясь желанию снизить процентные ставки на пятом заседании подряд. За это время центральный банк снизил ставки с 19% до 14%, что потребовало больших затрат с точки зрения валюты, резервов и инфляции. Но, похоже, на данный момент цикл смягчения исчерпал себя.Тем не менее, объяснение нынешних уровней высокой инфляции и игнорирование ее, а также, по сути, ее влияние на домохозяйства и предприятия, не дают большой гарантии того, что ЦБТР в какой-то момент не вернется к разрушительному подходу последних месяцев. Но это может подождать, пока инфляция снова не снизится после достижения 36% в прошлом месяце.Нефтяное ралли окончательно теряет импульсВ последние недели нефть заметно подорожала, чему способствовали очень оптимистичные фундаментальные показатели, поскольку нарушенное предложение изо всех сил старалось не отставать от высокого спроса. ОПЕК и МЭА ссылались на устойчивость спроса с момента появления omicron в последние недели, а неспособность ОПЕК + достичь своих производственных целей или даже приблизиться к ним привела к одностороннему ценовому движению, которое мы наблюдаем.Хотя фундаментальные показатели не изменились, похоже, что мы наконец-то начинаем видеть ослабление импульса после роста более чем на 30% по сравнению с минимумами омикрона. Это приближается к 90 долларам, когда нефть достигла семилетнего максимума, что, по-видимому, вызвало некоторую фиксацию прибыли. Хотя я не думаю, что это сделано там, мы могли бы увидеть незначительную коррекцию, чтобы убрать часть пены с рынка. Тем не менее, я не могу себе представить, что он будет слишком большим, если мы не увидим изменений либо в добыче ОПЕК +, либо в снижении спроса со стороны крупного потребителя, такого как Китай, в результате его политики нулевого Covid.Золото преодолевает ключевое сопротивлениеЗолото стремилось к прорыву выше 1833 долларов с начала года и, наконец, достигло этого в среду, что потенциально может помочь его росту в ближайшие недели. Этот шаг набирает обороты, несмотря на рост доходности, что может быть признаком того, что трейдеры не верят в то, что их цена достаточна для противодействия растущей инфляции.Желтый металл восстановил прежние потери, чтобы сегодня торговаться выше, точно так же, как доллар потерял прежнюю прибыль, торгуясь без изменений. Он начал немного колебаться в районе 1850 долларов, что может стать следующей областью сопротивления, а ноябрьские максимумы в районе 1875 долларов выше здесь являются следующим тестом. Движение ниже приведет к тому, что 1833 доллара будут протестированы в качестве поддержки после создания такого барьера сопротивления в последние месяцы.Грядет большой шаг в биткойне?Биткойн остается в консолидации в четверг, с диапазонами, сужающимися по мере того, как криптовалюта борется за любое направление. Не похоже, что нам придется долго ждать агрессивного прорыва, так или иначе, но на данный момент трудно сказать, в каком направлении это произойдет. Если процентные ставки являются его криптонитом, то ему все еще может быть нелегко, поскольку беспокойство по поводу ужесточения денежно-кредитной политики остается повышенным. Но я не уверен, что так и останется, и это может быть просто случай, когда криптовалюта выжидает своего часа. Я уверен, что скоро мы увидим, каким путем это произойдет, но как только он выйдет из этого узкого диапазона, движение может быть весьма .
Краткий обзор рынков на начало 2022 года
После, казалось бы, ястребиного протокола заседания FOMC в декабре, доллар США восстановил внутридневные потери, и доходность в США снова укрепилась, но хуже всего дела обстояли с технологическими акциями и биткоином: Nasdaq упал на 3,34%, а Биткоин упал на 5,50%.Протокол показал, что члены комитета сочли инфляционные риски более устойчивыми и позитивными, и было достигнуто общее согласие в том, что сокращение должно быть ускорено с тремя предварительными повышениями ставок. До сих пор это именно то, что нам сказал председатель Пауэлл на заседании после заседания FOMC. Здесь не на что смотреть. Единственным сюрпризом, если это можно так назвать, является то, что некоторые члены ФРС сочли, что ФРС должна начать сокращать свой баланс вскоре после первого повышения. Т.е. продавать некоторые из этих облигаций на сумму 8,50 триллиона долларов и т. Д. В протоколе больше ничего сказано не было, и собрание продолжилось.Обычно протокол заседания FOMC — это большой зевок, а не движение рынка. Тот факт, что это вызвало массовый порыв к выходу в большинстве классов активов, основанных на количественном смягчении, при случайном упоминании о том, что, возможно, ранее подумывали о сокращении баланса, говорит об одном. Дело в том, что рынки прямо в праздничный период блаженно оценивали омикрон как оми-ушедший. Учитывая, что на самом деле он еще не достиг Азии, которая в основном вакцинирована традиционными вакцинами, которые, похоже, не работают против омикрона, я надеюсь, что они правы. Такова западная РНК-ориентированная вселенная плоской земли, в которой живут рынки.В любом случае, ночной кризис больше связан с позиционированием, чем с чем-либо еще, потому что, если вы посмотрите на то, что члены ФРС сказали в протоколе заседания FOMC, на самом деле это ничем не отличалось от того, что мы уже знали. Я бы не стал списывать со счетов непреодолимую силу покупателей, которые снова изменят ситуацию до конца недели, особенно если завтра вечером число занятых в несельскохозяйственном секторе США составит менее 400 тысяч. Рынки нервничали по поводу инфляции всю неделю, поскольку реальность сужения ФРС выглядывает из-за горизонта.Ценовое движение на этой неделе говорит нам всем о том, о чем я уже некоторое время говорил: начало денежно-кредитной нормализации сделает движение цен намного более “честным”, чем за последние 18 месяцев. Сделка ”покупай все“, основанная на ”покупай падение; любое падение», находится на последнем издыхании. Те классы активов, которые оцениваются с точки зрения оценки, наиболее уязвимы для значительных корректировок в сторону понижения. И еще одному поколению молодых щенков (и некоторым более старшим), воспитанным в пуле центральных банков вечной жизни, связанной с повышением цен на активы, основанной на количественном смягчении, придется изучить значение термина “двусторонняя волатильность цен». Самое время.Что касается других событий, то прошлой ночью как американские, так и европейские PMI пострадали, в основном из-за нервов и ограничений omicron. Если с оми-гоном все пойдет по плану, они должны быстро прийти в себя. Другим свидетельством этого стало резкое увеличение официальных запасов бензина в США за ночь до 10,1 миллиона баррелей. Тем не менее, занятость ADP в США в декабре резко возросла, добавив 807 тыс. рабочих мест против ожидаемых 400 тыс. Это должно привести к тому, что завтра число занятых в несельскохозяйственном секторе США будет пересмотрено в сторону повышения, но данные ADP стали шокирующим показателем для общего числа. Число ниже 400 тысяч должно ослабить нервы ФРС на этой неделе, а число в 500 тысяч с лишним даст противоположный результат.Сегодня утром индексы деловой активности в Австралии и Японии немного снизились, но остались экспансионистскими, пострадав от некоторых омикронных нервов, но, конечно, недостаточно, чтобы сказать, что восстановление находится под угрозой. Индекс деловой активности в сфере услуг Caixin в Китае фактически превысил показатели, поднявшись до 53,1, что является хорошей новостью за неделю, когда хороших новостей в Китае мало. Начало переговоров о реструктуризации долга завтра, чтобы избежать размещения облигаций Evergrande в эти выходные, скорее всего, продолжит оказывать давление на рынки Китая. Распродажа технологий в США тоже не поможет делу, особенно в Гонконге.Европейские индексы деловой активности в сфере строительства и индексы деловой активности в сфере услуг Великобритании сегодня днем, скорее всего, пострадают от омикрона и рождественских праздников. США публикуют первичные заявки на пособие по безработице, Производственные заказы и непроизводственные субиндексы ISM. Но я думаю, что самые интересные данные сегодня будут получены от наших друзей в Турции, спасибо моему коллеге в Нью-Йорке Эду Мойе за то, что он указал на это.В 1930 SGT Турция выпускает валютные резервы за неделю, заканчивающуюся 31 декабря. Разработав временную схему Понци для поддержки валюты, поддерживая стоимость депозитов розничных вкладчиков в лирах до тех пор, пока вкладчики не потеряют нервы и не перейдут в твердую валюту, Турция также активно вмешивается в валютные рынки. Резервы сократились с 89 миллиардов долларов в середине ноября примерно до 72,50 миллиарда долларов по состоянию на 24-е число. По моим подсчетам, Лира уже вернула около 35% своего запланированного прироста за последнюю неделю или около того, если резервы сегодня вечером сильно упадут, я думаю, что бдительные в турецкой лире вернутся в силу.Азия следует за Уолл-стрит на югНа Уолл-стрит была жаркая сессия, так как протокол заседания FOMC «ястреб» высветил количество спекулятивных длинных позиций после омикрона, которые были там. Особое внимание привлекли технологии, Nasdaq пережил самое большое однодневное падение почти за год. Индекс S&P 500 упал на 1,94%, а индекс Nasdaq полностью отступил, упав на 3,34%. Для сравнения, индекс Dow Jones, ориентированный на стоимость, упал всего на 1,05%. Доходность в США снова выросла за ночь, оказав давление на ценные технологические акции. В Азии история повторяется на фьючерсном рынке. Фьючерсы на Nasdaq подешевели на 0,70%, фьючерсы на S&P 500 подешевели на 0,40 доллара, а фьючерсы на Dow Jones подешевели на 0,25%.Азиатские рынки поначалу держали себя в руках этим утром, но без покрытия коротких позиций по фьючерсам на США произошло обратное, фактически распродажа в Азии быстро ускорилась, оставив регион в красном море. Индекс Nikkei 225, который в наши дни сильно коррелирует с индексом Nasdaq, упал на 2,86% ниже. Индекс Kospi упал на 0,75%, при этом ни Токио, ни Сеул не проявили никакой дополнительной реакции на сегодняшнее испытание Северной Кореей гиперзвуковой ракеты.В материковом Китае вводится больше ограничений на распространение вирусов, включая полеты, но индекс Shanghai Composite всего на 0,15% ниже. Я подозреваю, что “национальная сборная Китая” находится в “разглаживании». Однако CSI 300, в котором проживает гораздо более разнообразный набор компаний, чем у гигантских SOE, упал на 0,85%, в то время как Hang Seng держится довольно хорошо, снизившись всего на 0,35%, благодаря росту Alibaba и JD.com .Сингапур также противостоит этой тенденции: время проливов выросло на 0,50%, во главе с тремя его мегабанками и потребительскими дискреционными. Тайбэй снизился на 1,20%, Джакарта снизилась на 0,80%, а Куала-Лумпур — на 0,90%. Бангкок снизился на 1,40%, а Манила — на 0,65%.Австралийские рынки, вновь столкнувшиеся с ужесточением ограничений в условиях сокрушительной нагрузки на omicron и высокой бета-версии на рынках США, сегодня сильно пострадали. Как ASX 200, так и все обычные акции сегодня упали на 3,0%.Европа вряд ли отмахнется от негатива, который охватил США и так демонстративно хлынул сегодня в Азию. Европа откроется ниже, как и Лондон, но я не исключаю, что гномы с Уолл-стрит воспользуются своим шансом и изменят ситуацию на Уолл-стрит сегодня днем.Доллар США остается стабильнымДоллар США провел большую часть прошлой ночи под давлением из-за ралли omi, пока не были опубликованы ястребиные протоколы FOMC. В связи с ростом доходности в США после этого доллар США восстановил большую часть своих потерь внутри дня, оставив его лишь немного ниже и отметив день как торговлю в диапазоне против DM и EM FX.Индекс доллара снизился на 0,10% за ночь до 96,18, где он остается на азиатских торгах. Прорыв 95,50 или 96,50 будет сигнализировать о следующем направленном движении индекса, хотя, если доходность в США останется неизменной, доллар, похоже, продолжит демонстрировать высокие показатели в основных валютах. Пара EUR/USD остается стабильной на уровне 1,1310, пара USD/JPY — 115,90, а пара GBP/USD — 1,3530. Евро и иена выглядят наиболее уязвимыми к укреплению доллара США, особенно если разница в доходности увеличится. Судьба Стерлинга по-прежнему зависит от того, как разыгрывается его омикронная волна.Индикаторы настроений на риск, австралийский доллар, новозеландский доллар и канадский доллар снизились после заседания FOMC. Эта распродажа ускорилась сегодня утром, так как азиатские фондовые рынки и фьючерсы на индексы США направились на юг. AUD/USD и NZD/USD упали на 0,55%, протестировав поддержку на отметках 0,7180 и 0,6750 соответственно, в то время как пара USD/CAD тестирует сопротивление на отметке 1,2800. Если сегодня днем на Уолл-стрит не произойдет ралли «покупай на понижение», три amigos могут легко опуститься еще на 100 пунктов за ночь.Азиатские валюты сегодня торгуются в боковом тренде, но несколько пар остаются близкими к уровням, установленным соответствующими центральными банками. Пара USD/KRW находится на отметке 1199,00, приближаясь к 1200,00. Пара USD/PHP поднялась выше 51,00 до 51,20, пара USD/IDR находится на отметке 14,400, приближаясь к 14,500,00, а пара USD/MYR тестирует 4,2000. Юань, бат и индийская рупия продолжают демонстрировать высокие показатели. В остальном будет интересно посмотреть, выйдут ли их соответствующие центральные банки из тени и снова начнут предлагать доллары США.Нефть пользуется спросом, несмотря на ее сегодняшнее падениеЦены на нефть почти не изменились за ночь, несмотря на значительное увеличение запасов бензина в США на 10 миллионов баррелей, рост дистиллятов на 4,4 миллиона баррелей, а запасы сырой нефти упали всего на 2,5 миллиона баррелей, при этом запасы Кушинга выросли примерно на столько же. Все это должно было стать плохой новостью для цен на нефть, подразумевая, что omicron оказывает давление на мобильность и потребление. Тем более, что доходность в США выросла, а доллар США восстановил внутридневные потери. Вместо этого цены на нефть практически не изменились, и это, несмотря на увеличение добычи ОПЕК+, говорит о том, что спрос на нефть действительно остается очень высоким.В связи с углублением распродажи фьючерсов на фондовом рынке США, охватившей Азию, и некоторыми новыми ограничениями на распространение вирусов в Китае нефть, наконец, снизилась. Нефть марки Brent и WTI подешевели на 0,45% до 79,70 и 78,80 долларов за баррель. Однако, учитывая распродажу на фондовых рынках, снижение цен на нефть незначительно по сравнению с этим, и цены на нефть являются конструктивными.Нефть марки Brent имеет поддержку на уровне 78,60 и 77,85 долларов за баррель, что соответствует ее 100-дневной скользящей средней (DMA). Здесь у него есть сопротивление на уровне 80,00 доллара, а затем 82,00 доллара за баррель. WTI имеет поддержку на уровне 75,75 доллара, а затем 74,90 доллара, это 100-дневная средняя. Он имеет сильное сопротивление на уровне 77,50 доллара, а затем 78,50 доллара за баррель.Торговля золотом в диапазоне продолжаетсяПоскольку доходность в США и доллар США сохранили свой рост, но торгуются боком, золото снизилось на 0,25% за ночь до 1810,30 доллара за унцию, снизившись еще на 0,25% до 1805,75 доллара за унцию в Азии. Учитывая изменение цен в одночасье, похоже, что золото все еще уязвимо к более высокой доходности в США и более высокому курсу доллара США. К любым митингам следует подходить с большой осторожностью и скептицизмом.От $1790,00 до $1820,00 остается моим выбором для диапазона на этой неделе. Золото имеет сопротивление на уровнях 1830,00 и 1840,00 долларов за унцию, хотя было бы огромным сюрпризом, если бы мы увидели эти уровни. Поддержка находится на уровне $1798,00, за ней следуют $1790,00 и $1780,00 за .
Источник https://www.fx.co/ru/analysis?tag=76
Источник https://indexaco.com/ru/signals-eurusd